Turkiye: Opsiyon Piyasasi - Gunluk Bulten - 3 Nisan

Transcription

1. Endeks Opsiyon Piyasas ı Fiyatlamaları 03/04/2018 Değişik piyasa şartları altında Endeks opsiyon fiyatlarını aşağıda bulabilirsiniz. Fiyatlar, gösterge niteliğinde olup anlık fiyatları Hazine ve Portföy Yönetimi Müdürlüğünden temin edebilirsiniz. Dayanak Varlık: BİST-30 Endeks* Vadeli İşlem Sözleşmesi Son Fiyat: 140 Call Opsiyon Call Opsiyon Alım Strateji Piyasanın yönünü yukarı olarak öngören ve uzun pozisyon almak isteyen veya taşıdığı kısa pozisyonlarını korumalı hale getirmek isteyen yatırımcılar Call Opsiyon Alım Fiyatlama Vade Prim TL Prim % XU030 Endeks Kontratı için : 142k Call Alım Fiyatı (10 Kontrat için): Nisan 2360 1.7% 144360 XU030 Endeks Kontratı için : 140k Call Alım Fiyatı (10 Kontrat için): Nisan 3380 2.4% 143380 Başabaş Fiyat TL Call Opsiyon Satım Strateji Piyasanın yükselişini satım fırsatı olarak değerlendirmek isteyen veya taşıdığı uzun pozisyonlarını belirli bir fiyatdan satma düşüncesiyle opsiyon primi elde etmek isteyen yatırımcılar Call Opsiyon Satım Fiyatlama Vade Prim TL Prim % XU030 Endeks Kontratı için : 144k Call Satım Fiyatı (10 Kontrat için): Nisan 1400 1.00% 145400 XU030 Endeks Kontratı için : 142k Call Satım Fiyatı (10 Kontrat için): Nisan 2120 1.51% 144120 Başabaş Fiyat TL Put Opsiyon Put Opsiyon Alım Strateji Piyasanın yönünü aşağı olarak öngören ve kısa pozisyon almak isteyen veya taşıdığı uzun pozisyonlarını korumalı hale getirmek isteyen yatırımcılar Put Opsiyon Alım Fiyatlama Vade XU030 Endeks Kontratı için : 140k Put Alım Fiyatı (10 Kontrat için): Nisan 3400 2.4% 136600 XU030 Endeks Kontratı için : 138k Put Alım Fiyatı (10 Kontrat için): Nisan 2540 1.8% 135460 Prim TL Başabaş Fiyat TL Prim % Put Opsiyon Satım Strateji Piyasanın düşmesini alım fırsatı olarak değerlendirmek isteyen ve taşıdığı kısa pozisyonlarını belirli bir fiyatdan alma düşüncesiyle opsiyon primi elde etmek isteyen yatırımcılar Put Opsiyon Satım Fiyatlama Vade XU030 Endeks Kontratı için : 136k Put Satım Fiyatı (10 Kontrat için): Nisan 1700 1.2% 134300 XU030 Endeks Kontratı için : 138k Put Satım Fiyatı (10 Kontrat için): Nisan 2290 1.6% 135710 Prim TL Başabaş Fiyat TL Prim % Pozisyon Değişimleri ve Toplam Açık Pozisyon (Adet) Call Opsiyonları 27/03/2018 28/03/2018 29/03/2018 30/03/2018 02/04/2018 Toplam XU030 Endeks Kontratı 144k 31 70 12 -1 -1 190 XU030 Endeks Kontratı 142k 15 58 0 -20 4 71 XU030 Endeks Kontratı 140k 1 0 10 7 4 22 27/03/2018 28/03/2018 29/03/2018 30/03/2018 02/04/2018 Toplam XU030 Endeks Kontratı 136k 50 -11 6 1 -97 1,305 XU030 Endeks Kontratı 138k -2 2 5 3 -6 144 XU030 Endeks Kontratı 140k *Nakdi uzlaşı yöntemi kullanılmaktadır. -1 0 -3 0 1 76 Put Opsiyonları İş Yatırım Analiz Sayfası https://www.isyatirim.com.tr/tr-tr/analiz/Sayfalar/default.aspx Ahmet Toker atoker@isyatirim.com.tr İş Yatırım Hazine ve Portföy Yönetimi Müdürlüğü İş Yatırım Araştırma Müdürlüğü +90 350 25 20 turev@isyatirim.com.tr arastirma@isyatirim.com.tr +90 212 350 22 68 +90 212 350 25 24
2. D öviz Opsiyon Piyasası Fiyatlamaları 03/04/2018 Değişik piyasa şartları altında Döviz Kuru opsiyon fiyatlarını aşağıda bulabilirsiniz. Fiyatlar, gösterge niteliğinde olup anlık fiyatları Hazine ve Portföy Yönetimi Müdürlüğünden temin edebilirsiniz. Dayanak Varlık: Dolar Kuru* Vadeli İşlem Sözleşmesi Son Fiyat: 4.0055 Call Opsiyon Call Opsiyon Alım Strateji Kurun yönünü yukarı olarak öngören ve mevcut short pozisyonlarını korumalı hale getirmek isteyen veya long yönde pozisyon almak isteyen yatırımcılar için Call Opsiyon Alım Fiyatlama Vade USD Kontratı için : 4.100 Call Alım Fiyatı (1000 Kontrat için): Nisan 19500 0.5% 4.1195 USD Kontratı için : 4.050 Call Alım Fiyatı (1000 Kontrat için): Nisan 31300 0.8% 4.0813 Prim TL Başabaş Fiyat TL Prim % Call Opsiyon Satım Strateji Kurun artış potansiyelini sınırlı olacağını öngören ve Call opsiyonu satıp risk alarak opsiyon prim kazancını hedefleyen yatırımcılar için. Call Opsiyon Satım Fiyatlama Vade USD Kontratı için : 4.150 Call Satım Fiyatı (1000 Kontrat için): Nisan 9800 0.2% 4.1598 USD Kontratı için : 4.100 Call Satım Fiyatı (1000 Kontrat için): Nisan 17400 0.4% 4.1174 Prim TL Başabaş Fiyat TL Prim % Put Opsiyon Put Opsiyon Alım Strateji Kurun yönünü aşağı yönlü olarak öngören ve mevcut long pozisyonlarını korumalı hale getirmek isteyen veya short yönde pozisyon almak isteyen yatırımcılar için Put Opsiyon Alım Fiyatlama Vade USD Kontratı için : 4.000 Put Alım Fiyatı (1000 Kontrat için): Nisan 44000 1.1% 3.9560 USD Kontratı için : 3.975 Put Alım Fiyatı (1000 Kontrat için): Nisan 32000 0.8% 3.9430 Prim TL Başabaş Fiyat TL Prim % Put Opsiyon Satım Strateji Düşüş potansiyelini sınırlı olacağını öngören ve Put opsiyonu satıp risk alarak satıp opsiyon prim kazancını hedefleyen yatırımcılar için Put Opsiyon Satım Fiyatlama Vade USD Kontratı için : 3.975 Put Satım Fiyatı (1000 Kontrat için): Nisan 29500 0.7% 3.9455 USD Kontratı için : 3.950 Put Satım Fiyatı (1000 Kontrat için): Nisan 19800 0.5% 3.9302 Prim TL Başabaş Fiyat TL Prim % Pozisyon Değişimleri ve Toplam Açık Pozisyon Call Opsiyonları 27/03/2018 28/03/2018 29/03/2018 30/03/2018 02/04/2018 USDTRY Dolar Kontratı 4.150 k 592 154 0 301 3,319 4,971 USDTRY Dolar Kontratı 4.100 k 266 431 61 100 2,726 11,016 USDTRY Dolar Kontratı 4.050 k Put Opsiyonları 150 5,645 -632 600 85 24,642 27/03/2018 28/03/2018 29/03/2018 30/03/2018 02/04/2018 Toplam USDTRY Dolar Kontratı 3.975 k 488 200 0 0 0 4,985 USDTRY Dolar Kontratı 3.950 k 25 0 20 64 -698 2,277 515 300 -200 -1 0 5,415 USDTRY Dolar Kontratı 4.000 k *Nakdi uzlaşı yöntemi kullanılmaktadır. Toplam İş Yatırım Analiz Sayfası https://www.isyatirim.com.tr/tr-tr/analiz/Sayfalar/default.aspx İş Yatırım Hazine ve Portföy Yönetimi Müdürlüğü İş Yatırım Araştırma Müdürlüğü turev@isyatirim.com.tr arastirma@isyatirim.com.tr +90 212 350 22 68 +90 212 350 25 24
3. Hisse Opsiyon Piyasas ı Fiyatlamaları 03/04/2018 Değişik piyasa şartları altında Hisse Senedi opsiyon fiyatlarını aşağıda bulabilirsiniz. Fiyatlar, gösterge niteliğinde olup anlık fiyatları Hazine ve Portföy Yönetimi Müdürlüğünden temin edebilirsiniz. Dayanak Varlık: Hisse Senedi* Call Opsiyon Call Opsiyon Alım Strateji Payın yönünü yukarı olarak öngören ve uzun pozisyon almak isteyen veya taşıdığı kısa pozisyonlarını korumalı hale getirmek isteyen yatırımcılar Call Opsiyon Alım Fiyatlama Hisse EKGYO GARAN KCHOL SAHOL SISE TCELL TOASO TTKOM TUPRS VAKBN YKBNK Spot 2.53 TL 10.81 TL 15.98 TL 10.47 TL 5.07 TL 15.19 TL 26.86 TL 6.55 TL 108.00 TL 6.45 TL 4.42 TL Hedef Fiyat 3.03 TL 14.00 TL 20.07 TL 13.60 TL 5.59 TL 16.47 TL 35.65 TL 8.25 TL 134.78 TL 8.50 TL 5.60 TL Getiri Pot.% 20% 30% 26% 30% 10% 8% 33% 26% 25% 32% 27% Spot Öneri AL AL AL AL AL AL AL AL AL AL AL Kullanım Fiyatı 2.55 TL 11.00 TL 16.00 TL 10.60 TL 5.10 TL 15.20 TL 27.00 TL 6.60 TL 108.49 TL 6.50 TL 4.45 TL Prim* 8.00 TL 29.00 TL 43.00 TL 26.00 TL 15.00 TL 44.00 TL 84.00 TL 18.00 TL 506.00 TL 21.00 TL 14.00 TL Prim% 3.2% 2.7% 2.7% 2.5% 3.0% 2.9% 3.1% 2.7% 4.7% 3.3% 3.2% Başabaş TL 2.63 TL 11.29 TL 16.43 TL 10.86 TL 5.25 TL 15.64 TL 27.84 TL 6.78 TL 113.55 TL 6.71 TL 4.59 TL Call Opsiyon Satım Strateji Payın yükselişini satım fırsatı olarak değerlendirmek isteyen veya taşıdığı uzun pozisyonlarını belirli bir fiyatdan satma düşüncesiyle opsiyon primi elde etmek isteyen yatırımcılar Call Opsiyon Satım Fiyatlama Hisse GARAN KCHOL KRDMD PETKM PGSUS SISE TCELL THYAO TOASO TTKOM TUPRS VAKBN Spot 10.81 TL 15.98 TL 3.91 TL 8.22 TL 35.60 TL 5.07 TL 15.19 TL 19.04 TL 26.86 TL 6.55 TL 108.00 TL 6.45 TL Hedef Fiyat 14.00 TL 20.07 TL 2.63 TL 7.99 TL 35.03 TL 5.59 TL 16.47 TL 18.40 TL 35.65 TL 8.25 TL 134.78 TL 8.50 TL Getiri Pot.% 30% 26% -33% -3% 0 10% 8% -3% 33% 26% 25% 32% Spot Öneri AL AL AL AL AL AL AL AL AL AL AL AL Kullanım Fiyatı 12.00 TL 17.60 TL 4.30 TL 9.10 TL 39.50 TL 5.60 TL 16.80 TL 21.00 TL 29.50 TL 7.30 TL 120.00 TL 7.10 TL Prim* 6.00 TL 3.00 TL 3.00 TL 5.00 TL 30.00 TL 3.00 TL 7.00 TL 17.00 TL 16.00 TL 3.00 TL 40.00 TL 4.00 TL Prim % 0.6% 0.2% 0.8% 0.6% 0.8% 0.6% 0.5% 0.9% 0.6% 0.5% 0.4% 0.6% Başabaş TL 12.06 TL 17.63 TL 4.33 TL 9.15 TL 39.80 TL 5.63 TL 16.87 TL 21.17 TL 29.66 TL 7.33 TL 120.40 TL 7.14 TL Prim % Başabaş TL Put Opsiyon Put Opsiyon Alım Strateji Payın yönünü aşağı olarak öngören ve kısa pozisyon almak isteyen veya taşıdığı uzun pozisyonlarını korumalı hale getirmek isteyen yatırımcılar Put Opsiyon Alım Fiyatlama Hisse Spot Hedef Fiyat Getiri Pot.% Spot Öneri Kullanım Fiyatı Prim* Put Opsiyon Satım Strateji Payın düşmesini alım fırsatı olarak değerlendirmek isteyen ve taşıdığı kısa pozisyonlarını belirli bir fiyatdan alma düşüncesiyle opsiyon primi elde etmek isteyen yatırımcılar Put Opsiyon Satım Fiyatlama Hisse Spot Hedef Fiyat Getiri Pot.% Spot Öneri Kullanım Fiyatı Prim* Prim % Başabaş TL *Fiziki uzlaşı yöntemi kullanılmaktadır. İş Yatırım Analiz Sayfası https://www.isyatirim.com.tr/tr-tr/analiz/Sayfalar/default.aspx İş Yatırım Hazine ve Portföy Yönetimi Müdürlüğü turev@isyatirim.com.tr +90 212 350 22 68 İş Yatırım Araştırma Müdürlüğü arastirma@isyatirim.com.tr +90 212 350 25 24
4. Çekince Notu 03/04/2018 Burada yer alan bilgiler İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm veriler, İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu değildir.