Indonesia: Morning Market Update - 3 June

Transcription

1. Morning Update Indo Premier Sekuritas | Daily Research | Indonesia 3 June 2022 Global Market Wrap Items Nilai transaksi (Rp miliar) Volume transaksi (jt shm) Net asing (Rp miliar) Net asing (jt shm) Kapitalisasi pasar (Rp tn) Avg 2021 18,002.4 11,667.8 155.6 -185.2 6,977.9 Terakhir 22,663.1 18,232.8 340.9 -33.1 2,759.6 H-1 27,891.2 32,490.6 4,084.2 1,783.3 2,759.7 Pada perdagangan kemarin indeks di bursa Wall Street berhasil ditutup menguat cukup signifikan setelah bergerak cukup fluktuatif menutupi penurunan selama dua hari terakhir dan membawa indeks ke teritori positif untuk pekan ini. Naiknya saham sektor teknologi, solidnya laporan Sektoral Index Technology Financials Healthcare Basic Material Transportation & Log Industrials Infrastructure Property Energy Consumer Cyclical Consumer Non-Cyclical Penutupan 1 year return 1 day return 8,053 1,519 1,492 1,379 2,373 1,297 957 713 1,735 926 710 71.1% 11.7% 15.1% 15.3% 98.4% 31.6% 1.5% -14.0% 130.3% 23.0% -4.8% Penutupan 1 year return 1 day return YTD return 7,149 3,227 1,550 1,648 2,659 55,818 21,082 27,414 7,401 112,393 33,248 3,653 7,533 17.4% 2.0% -2.6% 1.9% -18.1% 6.9% -27.2% -5.7% -1.5% -13.3% -3.8% 5.2% 6.0% 0.0% -0.5% -0.2% -0.7% -1.0% 0.8% -1.0% -0.2% -0.8% 0.9% 1.3% 0.4% -1.0% 8.6% 3.3% -1.1% -0.6% -10.4% -4.2% -9.9% -3.8% -4.0% 7.2% -8.5% -4.3% 2.0% YTD return 4.4% -1.3% -0.6% -1.6% 2.0% -0.4% 0.2% -0.2% -0.9% 0.2% -0.1% -10.5% -0.5% 5.1% 11.7% 48.4% 25.1% -0.2% -7.7% 52.2% 2.9% 6.9% Negara JCI FSSTI KLCI SET KOSPI SENSEX HSI NKY AS30 IBOV DJI SX5P UKX Indonesia Singapura Malaysia Thailand Korsel India Hongkong Jepang Australia Brasil Amerika Eropa Inggris Dual Listing (US$) TLKM TINS *Rp/US$ Closing US$ 29.92 0.128 IDR 2,181.6 1,867.1 +/0.69 0.01 Daily % chg 2.36% 9.17% Deposito IDR 3 bln Kredit Bank IDR BI 7-Days RR Fed Funds Target ECB Main Refinancing Domestic Yen Interest Call Beberapa saham sektor teknologi berkapitalisasi besar yang mencatatkan penguatan cukup signifikan antara lain Nvidia +6.9%, Zoom +4.3% dan Tesla +4.7%. Tidak ketinggalan Meta Platform naik hingga +5.4% setelah dari perseroan. Sementara itu peritel makanan hewan peliharaan Chewy menguat +24% setelah perseroan melaporankan kinerja keuangan yang solid di sepanjang kuartal satu tahun ini. Dari data ekonomi dilaporkan, penambahan jumlah pekerja sektor swasta untuk bulan Mei tercatat hanya sebanyak 128ribu lebih rendah dari sebelumnya dan ekspektasi yang masing sebesar 202ribu dan 299ribu. Data ketenagakerjaan dari sektor swasta tersebut menjadi salah satu data yang dicermati investor menjelang rilis nonfarm payroll akhir pekan ini yang diharapkan akan mencatatkan penambahan jumlah pekerja sebanyak 14,583 Suku Bunga & Inflasi Items positif bagi penguatan indeks tersebut. direktur operasionalnya Sheryl Sandberg menyatakan pengunduran dirinya Indeks Saham Index keuangan dari peritel makanan hewan peliharan berhasil menjadi katalis Latest Interest Inflation 3.19% 12.42% 3.50% 3.55% 1.00% 8.30% 0.00% 8.10% -0.03% 2.50% Real interest rate 328ribu orang yang lebih rendah dari bulan April 428ribu orang.     -0.05% -7.30% -8.10% -2.53% Harga Komoditas Minyak WTI US$/ bbl CPO RM/ ton Nikel US$/ ton Timah US$/ ton Emas US$/tr. oz Batu Bara US$/ ton Tepung Terigu US$/ ton Jagung US$/bushel Kedelai US$/bushel Tembaga US$/ton Sumber : Bloomberg Penutupan Ret 1 year (%) +/- Ret 1 day (%) 116.9 6,748.0 28,062 35,199 1,868.6 412.5 146.5 7.2 17.6 9,498.5 69.8% 62.0% 55.0% 7.2% -0.1% 243.9% -7.0% 6.4% 10.7% -7.2% 1.6 102.0 -282.0 264.0 0.0 0.5 8.1 0.0 0.4 53.0 1.40% 1.53% -0.99% 0.76% 0.00% 0.12% 5.84% -0.14% 2.26% 0.56% Dow Jones menguat +435 poin (+1.33%) pada level 33,248 S&P 500 bertambah +76 poin (+1.84%) pada level 4,177 Nasdaq naik +322 poin (+2.69%) pada level 12,317 EIDO menguat +0.02 poin (+0.08%) pada level 24,88 Technical Ideas Menguatnya indeks di bursa Wall Street dan naiknya mayoritas harga komoditas diprediksi akan menjadi sentimen positif untuk indeks harga saham gabungan. Sementara itu masuknya salah satu emiten teknologi berkapitalisasi besar ke beberapa indeks acuan berpeluang menjadi tambahan katalis positif tambahan di pasar. IHSG diprediksi akan bergerak menguat dengan support di level 7,110 dan resistance di level 7.190. Stocks  ADRO (Buy). Support: Rp3,290, Resist: Rp3,370  ISAT (Buy). Support: Rp5,600, Resist: Rp6,000  JSMR (Buy on Weakness) Support: Rp3,940, Resist: Rp4,040  PGAS (Buy on Weakness) Support: Rp1,770, Resist: Rp1,820  XIJI (Buy on Weakness). Support Rp667, Resist: Rp675  XIIC (Buy on Weakness). Support: Rp1,014, Resist: Rp1,027  XPDV (Buy on Weakness). Support: Rp576, Resist: Rp585 ETF Refer to Important disclosures on the last of this report
2. Morning Update Indo Premier Sekuritas | Daily Research | Indonesia 3 June 2022 News Highlight Badan Pusat Statistik (BPS) melaporkan, pada Mei 2022 terjadi inflasi sebesar 0,4 persen secara bulanan atau month to month (mtm). Angka inflasi itu merupakan hasil dari indeks harga konsumen (IHK) yang meningkat menjadi 110,42 pada Mei, dari 109,98 pada April 2022. Berdasarkan hasil pemantauan BPS di 90 kota pada bulan Mei ini terjadi inflasi sebesar 0,40 persen. Lebih lanjut, sejumlah komoditas penyumbang inflasi utama pada Mei kemarin ialah, tarif angkutan udara, telur ayam ras, ikan segar, dan bawang. Adapun jika dilihat secara tahunan (year on year/yoy), pada Mei kemarin terjadi inflasi sebesar 3,55 persen, tertinggi sejak Desember 2017 dengan tingkat inflasi pada saat itu sebesar 3,61 persen. Dengan realisasi tersebut, sejak awal tahun ini hingga Mei kemarin telah terjadi inflasi sebesar 3,55 persen (year to date/ytd). Jika dilihat berdasarkan wilayahnya, Tanjung Pandan menjadi wilayah yang mengalami inflasi tertinggi pada Mei kemarin, yakni sebesar 2,24 persen secara mtm. Kemudian, Tangerang dan Gunungsitoli sama-sama menjadi wilayah dengan tingkat inflasi terendah, yakni sebesar 0,05 persen secara mtm. Dari 90 kota yang diamati oleh BPS, 3 di antaranya mencatatkan penurunan harga atau deflasi, di mana Kotamobagu menjadi wilayah yang mencatatkan deflasi tertinggi, yakni sebesar 0,21 persen. Sementara itu, Merauke menjadi wilayah dengan deflasi terendah, yaitu sebesar 0,02 persen secara mtm. PT Dayamitra Telekomunikasi Tbk (MTEL) berencana untuk melakukan pembelian kembali (buyback) saham perusahaan. MTEL akan membeli kembali saham perusahaan sebanyak-banyaknya Rp 1 triliun. Periode pembelian kembali akan berlangsung pada 2 Juni hingga 2 September 2022. Berdasarkan data perusahaan, harga saham MTEL turun sejak tanggal 10 Mei 2022 di Rp 765 dan turun drastis pada tanggal 17 Mei 2022 di Rp 685, dan berlanjut hingga tanggal 18 Mei 2022 di Rp 665. Penurunan harga saham tersebut tidak mencerminkan kinerja positif perseroan, sehingga perseroan bermaksud untuk menunjukkan komitmennya dalam rangka meningkatkan nilai pemegang saham melalui pembelian kembali saham perseroan. Dengan pertimbangan-pertimbangan tersebut, MTEL merencanakan untuk melakukan pembelian kembali saham yang telah dikeluarkan dan tercatat di BEI dengan jumlah saham yang akan dibeli kembali tidak akan melebihi 20% Refer to Important disclosures on the last of this report
3. Morning Update 3 June 2022 Indo Premier Sekuritas | Daily Research | Indonesia dari modal disetor dalam perseroan. Manajemen mengatakan, pembelian kembali saham tidak akan memengaruhi kondisi keuangan perusahaan karena sampai dengan saat ini MTEL mempunyai modal kerja yang memadai untuk membiayai kegiatan usahanya. PT Pabrik Kertas Tjiwi Kimia Tbk (TKIM) mencatatkan peningkatan penjualan bersih sepanjang tiga bulan pertama tahun 2022. TKIM membukukan kenaikan penjualan hingga dua digit, tepatnya 13,29% secara tahunan atau year on year (yoy) menjadi US$ 302,22 juta. Dalam laporan keuangan diungkapkan, penjualan kertas budaya terkerek hingga 16,42% yoy menjadi US$ 215,74 juta. Sementara itu penjualan kertas industri dan lainnya juga meningkat 6,16% yoy menjadi US$ 86,48 juta. Adapun pertumbuhan penjualan sepanjang tiga bulan pertama ini cenderung ditopang oleh penjualan lokal yang mencapai US$ 158,57 juta. Kontribusi itu naik 47,56% dibanding periode yang sama tahun lalu. Sementara itu, penjualan ekspor tercatat US$ 143,65 juta atau tertekan 9,83% secara tahunan. Pertumbuhan dari sisi top line itu tidak diikuti dengan kinerja bottom linenya. TKIM tercatat mengalami penurunan tipis di sisi laba neto yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk hingga 1,19% yoy menjadi US$ 74,10 juta. Padahal di kuartal I 2021, TKIM mampu mencatatkan laba hingga US$ 74,99 juta. Penurunan itu diperberat oleh sejumlah beban yang meningkat. Misalnya saja, beban pokok penjualan yang membengkak 13,19% menjadi US$ 261,23 juta. Selain itu ada juga beban umum dan administrasi yang naik menjadi US$ 8,27 juta dari US$ 7,36 juta. Di sisi lain, keuntungan selisih kurs neto di kuartal I 2022 ini lebih mini dibanding periode yang sama tahun lalu. Tercatat keuntungan selisih kurs TKIM sebesar US$ 3,92 juta, angka tersebut jauh lebih mini dibanding keuntungan selisih kurs pada periode yang sama tahun lalu yang mencapai US$ 21,84 juta. PT Metrodata Electronics Tbk (MTDL) kembali memutuskan untuk bagikan dividen pada tahun ini melalui Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan (RUPST) yang digelar pada hari ini, Kamis (2/6). Dividen yang akan dibagikan, yaitu sebesar Rp 128,9 miliar atau sekitar 25,3% dari laba bersih tahun 2021 yang sebesar Rp 508,9 miliar. Di mana pada tahun ini dividen yang dibagikan meningkat 41,9% dari tahun lalu. Refer to Important disclosures on the last of this report
4. Morning Update 3 June 2022 Indo Premier Sekuritas | Daily Research | Indonesia Hal ini juga didorong oleh kinerja MTDL yang positif sepanjang tahun 2021 sehingga mendapatkan penjualan dan laba bersih yang optimal. MTDL melihat peluang dari pulihnya bisnis di Indonesia yang mulai gencar untuk ekspansi infrastruktur IT mereka ke arah digitalisasi. Misalnya, sektor Banking & Financial Services yang mengalami pertumbuhan digitalisasi secara signifikan. MTDL turut mendukung program BI-FAST untuk memfasilitasi pembayaran ritel menggunakan berbagai platform yang tersedia di mana bank & nonbank satu-per-satu akan menjadi peserta BI-FAST (multi-years journey). PT INDO PREMIER SEKURITAS Pacific Century Place 16th Floor SCBD Lot 10 Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53 Jakarta Selatan 12190 - Indonesia p +62 21 5088 7200 ANALYSTS CERTIFICATION The views expressed in this research report accurately reflect the analyst’s personal views about any and all of the subject securities or issuers; and no part of the research analyst's compensation was, is, or will be, directly or indirectly, related to the specific recommendations or views expressed in the report. DISCLAIMERS This research is based on information obtained from sources believed to be reliable, but we do not make any representation or warranty nor accept any responsibility or liability as to its accuracy, completeness or correctness. Opinions expressed are subject to change without notice. This document is prepared for general circulation. Any recommendations contained in this document does not have regard to the specific investment objectives, financial situation and the particular needs of any specific addressee. This document is not and should not be construed as an offer or a solicitation of an offer to purchase or subscribe or sell any securities. PT. Indo Premier Sekuritas or its affiliates may seek or will seek investment banking or other business relationships with the companies in this report. Refer to Important disclosures on the last of this report