Indonesia: Morning Market Update - 2 April

Transcription

1. btra cnb Morning Update 2 April 2020 Equity | Indonesia | Research Daily Global Market Wrap Items Nilai transaksi (Rp miliar) Volume transaksi (jt shm) Net asing (Rp miliar) Net asing (jt shm) Kapitalisasi pasar (Rp tn) Avg 2016 5,296.5 4,957.8 65.7 -150.6 5,376.3 Terakhir 4,195.0 5,640.2 -69.8 -152.7 4,979.1 H-1 4,364.0 6,626.7 -308.9 -120.0 5,060.4 Sektoral Index Penutupan Agri Basic Industry C onsumer Finance Infrastucture Misc. Industry Mining Property Trade 914 577 1,639 973 790 715 1,175 329 591 1 year return 1 day return YTD return -38.6% -33.5% -37.1% -23.4% -32.1% -45.3% -36.6% -30.6% -28.3% -1.5% -0.6% -1.2% -1.7% -1.9% -2.5% -0.8% -2.8% -1.8% -40.0% -41.0% -20.1% -28.2% -30.6% -41.6% -24.1% -34.7% -23.2% 1 year return 1 day return YTD return -31.0% -26.8% -19.0% -33.1% -22.6% -27.6% -22.1% -16.0% -16.4% -25.6% -20.0% -15.6% -26.2% -1.6% -1.6% 0.0% -1.8% -3.9% -4.1% -2.2% -4.5% 3.5% -2.8% -4.4% -2.4% -3.8% -29.1% -25.5% -16.7% -30.0% -24.0% -31.5% -18.1% -24.4% -24.2% -38.6% -26.6% -21.7% -27.7% Indeks Saham Index Negara JC I FSSTI KLC I SET KOSPI SENSEX HSI NKY AS30 IBOV DJI SX5P UKX Indonesia Singapura Malaysia Thailand Korsel India Hongkong Jepang Australia Brasil Amerika Eropa Inggris Penutupan 4,466 2,400 1,323 1,106 1,685 28,265 23,086 18,065 5,291 70,967 20,944 2,664 5,455 Dual Listing (US$) TLKM TINS Closing US$ 18.45 0.014 *Rp/US$ IDR 1,504.6 232.2 +/-0.80 0.00 Daily % chg -4.16% -3.70% 16,310 Suku Bunga & Inflasi Items Latest Interest Inflation Deposito IDR 3 bln 5.57 Kredit Bank IDR 12.52 BI 7-Days RR 4.50% 2.96% Fed Funds Target 0.25 2.30% EC B Main Refinancing 0.70% Domestic Yen Interest C all (0.02) 0.40% Real interest rate 0.02 0.23 (0.01) (0.03) Harga Komoditas dlm US$ (in USD) Minyak WTI / bbl C PO/ ton Nikel/ ton Timah/ ton Emas/tr. oz Batu Bara/ ton Tepung Terigu/ ton Jagung/bushel Kedelai Tembaga Sumber : Blo o mberg Penutupan 20.3 534.0 11,210 14,411 1,591.5 66.7 146.5 3.2 8.5 4,785.3 Ret 1 year (%) +/- Ret 1 day (%) -67.5% 10.7% -13.9% -33.0% 23.1% -19.2% -7.0% -5.7% -0.6% -26.0% -0.2 -14.4 -224.5 -256.0 14.3 -1.1 8.1 -0.1 -0.2 -153.5 -0.83% -2.62% -1.96% -1.75% 0.91% -1.69% 5.84% -1.86% -2.67% -3.11% Pada perdagangan kemarin indeks di bursa Wall Stret ditutup melemah signifikan dipicu oleh kehawatiran bahwa aktifitas perekonomian akan terhenti lebih lama dari perkiraan sebelumnya akibat semakin meluasnya penyebaran Covid-19. Presiden Donald Trump sehari sebelumnya mengatakan bahwa Amerika harus bersiap menghadapi kondisi yang paling buruk dari pandemi Covid-19 dalam dua pekan mendatang, gedung putih juga memperkirakan korban meninggal akan mencapai 100,000-124,000 orang. Sementara itu Gubernur New York, Andrew Cuomo mengatakan ada kemungkinan masa pandemi Covid-19 akan berlangsung hingga Juli dengan tingkat angka kematian yang tinggi. Dow Jones membukukan pelemahan -974 poin (-4.44%) ditutup pada level 20,944, S&P500 turun -114 poin (-4.41%) ditutup pada level 2,471, dan Nasdaq berkurang -340 poin (-4.41%) ditutup pada level 7,361. Sementara itu EIDO membukukan penurunan -1.1 poin (-7.47%) ditutup pada level 13.63. Pagi ini indeks di bursa asia dibuka melemah. Technical Ideas Melemahnya indeks bursa global dan regional seiring dengan kekhwatiran bahwa aktifitas perekonomian akan terhenti lebih lama dari perkiraan sebelumnya akibat penyebebaran pandemi Covid-19 diprediksi akan menjadi sentimen negatif untuk indeks harga saham gabungan. Sementara itu terus bertambahnya jumlah korban terinfeksi dan meninggal akibat Covid-19 di dalam negeri yang hingga kini telah mencapai masing-masing 1.677 dan 157 orang akan menjadi tambahan katalis negatif di pasar. IHSG diprediksi akan melanjutkan pelemahannya dengan support di level 4,280 dan resistance di level 4,570. Stocks     ADRO (Sell on Strength, Support: Rp970, Resist: Rp1,060) HMSP (Buy on Weakness, Support: Rp1,345, Resist: Rp1,470) ASII (SELL, Support: Rp3,590, Resist: Rp3,940) INDF (Buy on Weakness, Support: Rp6,200, Resist: Rp6,500) ETFs    XIJI (SELL, Support: Rp459, Resist: Rp489) XISC (SELL, Support: Rp406, Resist: Rp426) XIPI (SELL, Support: Rp118, Resist: Rp127) News Highlight PT Surya Semesta Internusa Tbk (SSIA) membukukan pendapatan Rp 4 triliun pada 2019. Jumlah tersebut naik 8.8% dibanding pendapatan 2018 yang sebesar Rp 3.68 triliun. Bisnis jasa konstruksi masih menjadi kontributor pendapatan terbesar, yakni Rp 2.61 triliun atau setara 65.2% dari total pendapatan 2019. Sejalan dengan kenaikan pendapatannya, SSIA mencatatkan peningkatan beban langsung sebesar 7.9% yoy menjadi Rp 2.92 triliun pada 2019. Beban penjualan dan beban keuangan SSIA juga bertambah masing-masing 13.9% yoy menjadi Rp 70.64 miliar dan 3.3% yoy menjadi Rp 176.65 miliar. Sebaliknya, beban umum dan administrasi SSIA justru berkurang 1.6% yoy menjadi Rp 628.63 miliar. Refer to Important disclosures on the last of this report
2. PT Waskita Karya (Persero) Tbk (WSKT) mengundur pelaksanaan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan (RUPS) menjadi awal Mei. Pembagian dividen masih akan diusulkan dalam pertemuan tersebut. Manajemen juga mengatakan bahwa perseroan mengundur pelaksanaan RUPST hingga 5 Juni 2020, yang semula diagendakan pada 17 April 2020. Pada tahun lalu, perseroan membagikan dividen sebesar 15 persen dari laba yang diperoleh pada tahun buku 2018 sebesar Rp3.96 triliun. Total dividen yang dibagikan mencapai Rp990.7 miliar atau Rp72.98 per saham. Pada 2019, laba bersih yang diraup perseroan menyusut sekitar Rp3 triliun atau turun 76.33 persen menjadi Rp938.14 miliar. Penurunan pendapatan serta membengkaknya beban keuangan menjadi penyebab penyusutan laba tersebut.
3. Head Office PT INDO PREMIER SEKURITAS Pacific Century Place 16th Floor SCBD Lot 10 Jl . Jend. Sudirman Kav. 52-53 Jakarta Selatan 12190 - Indonesia p +62.21.5088.7200 INVESTMENT RATINGS BUY : Expected total return of 10% or more within a 12-month period HOLD : Expected total return between -10% and 10% within a 12-month period SELL : Expected total return of -10% or worse within a 12-month period ANALYSTS CERTIFICATION. The views expressed in this research report accurately reflect the analyst;s personal views about any and all of the subject securities or issuers; and no part of the research analyst's compensation was, is, or will be, directly or indirectly, related to the specific recommendations or views expressed in the report. DISCLAIMERS This reserch is based on information obtained from sources believed to be reliable, but we do not make any representation or warraty nor accept any responsibility or liability as to its accruracy, completeness or correctness. Opinions expressed are subject to change without notice. This document is prepared for general circulation. Any recommendations contained in this document does not have regard to the specific investment objectives, finacial situation and the particular needs of any specific addressee. This document is not and should not be construed as an offer or a solicitation of an offer to purchase or subscribe or sell any securities. PT. Indo Premier Sekuritas or its affiliates may seek or will seek investment banking or other business relationships with the companies in this report.